来源|食品板

 

日前，可口可乐、百事、雀巢、联合利华等多家外资食品巨头相继公布了2024年上半年业绩，除了全球市场的表现外，它们对中国市场的情况也进行了重要说明。不仅如此，部分巨头还对2024年做出了新布局和新规划，让我们一起来看看具体情况。（今日汇率：1美元≈7.2516人民币；1欧元≈7.8579人民币；1瑞士法郎≈8.2169人民币）

 

1

雀巢
营收3697亿元，家外渠道和电商渠道增长强劲

 

上半年，雀巢集团总销售额下降2.7%，至450亿瑞士法郎（约合人民币3697亿元）。今年，雀巢恢复了靠卖出更多产品，而非单纯定价来实现增长的状态。具体到大中华区，雀巢上半年销售额为26.39亿瑞郎（约合人民币217亿元），期内，雀巢在华继续保持以销量为主导的增长态势。上半年，大中华大区有机增长率为1.6%，实际内部增长率为2.9%，得益于居家外渠道和电商渠道持续的增长势头。

 

 

分品类看，在大中华大区，雀巢速溶咖啡、宠物食品、糖果和婴儿营养业务均取得了市场份额的增长。其中，咖啡业务实现了高个位数增长，主要受益于雀巢咖啡即饮产品以及功能性新品上市的支持。雀巢专业餐饮业务实现了高个位数增长，得益于持续的创新和客户拓展。脆脆鲨、徐福记和奇巧产品推动糖果业务实现了高个位数的增长。调味品业务增长持平，但市场份额有所降低，居家外渠道和电商渠道做出了强力贡献。婴儿营养业务虽出现负增长，但表现仍优于行业整体水平。奶品业务呈现负增长，反映出奶品市场整体放缓的趋势。

 

2

百事
营收2959亿元，咸味零食和麦片产品双增长

 

今年上半年，百事公司总营收408亿美元（约合人民币2959亿元）。具体而言，今年上半年百事亚太区的净营收为21.67亿美元（约合人民币157亿元），同比增长2%。2024年至今，百事公司的咸味零食在中国、印度、巴西、澳大利亚和巴基斯坦的市场份额保持或增长；饮料版块在澳大利亚、韩国、中国、泰国、巴基斯坦、埃及、越南、沙特阿拉伯、英国和巴西的份额保持或增长。

 

 

旗下咸味食品和麦片产品的市场份额双双实现增长，饮料净营收的增长得益于与康师傅共同抓住中国市场当下的机会，并坚持提升品牌体验，扩展品类场景，加强渠道战略等。展望2024年全年，百事公司预计实现约4%的有机收入增长，并且有充足信心实现2024年全年核心固定汇率下每股收益至少8%的增长。

 
3

联合利华
营收2444亿元，剥离冰淇淋业务

 

2024年上半年，联合利华的营业额增长2.3%至311亿欧元（约合人民币2444亿元），净利润增长3.5%至40亿欧元（约合人民币314亿元）。

 
联合利华的基础销售额增长4.1%，销量增长2.6%。其中，强势品牌（约占营业额的75%）引领增长，基础销售额增长5.7%，销量增长4.0%。基础营业利润率增长250个基点至19.6%，毛利率增长420个基点。这是联合利华连续第三个季度实现销量增长，也是五个业务集团中的四个在第二季度实现了销量增长。

 
上半年，联合利华在中国销售额下降了中个位数，原因是除联合利华饮食策划外的所有品类都市场疲软。中国下滑反映了联合利华大多数品类的市场增长疲软和消费者信心低迷。今年3月联合利华宣布两件大事：剥离冰淇淋业务和实施生产力计划。针对剥离冰淇淋业务（包含和路雪、梦龙、可爱多、千层雪等），目前有大量工作正在进行中，包括法人实体设置、设计独立运营模式、准备拆分财务报表等，预计将裁减3000多名员工，相信剥离将在2025年底完成。

 

 

展望2024年，联合利华继续预计全年基础销售额增长为3%至5%，其中大部分增长来自销量，预计全年基础营业利润率至少为18%，品牌投资不断增加。

 

4

可口可乐
营收1716亿元，含气饮料小有增长

 

可口可乐今年上半年营收共计236.63亿美元（约合人民币1716亿元）。单二季度经营利润为26.32亿美元，增长10%。在二季度，可口可乐公司在亚太市场单箱销量同比增长3%，主要得益于风味汽水和旗舰品牌可口可乐的增长。然而可口可乐有机收入增长4%，营业收入却下降4%，主要是由于7个百分点的汇率不利影响。对于2024年全年业绩预测，可口可乐预计今年有机营收增速为9%-10%，高于此前预计的8%-9%。

 

 

在二季度，可口可乐公司中国市场的销量出现下降，但是含气饮料销量小有增长。原因有两点：首先是宏观的疲软，中国整体经济正在解决围绕房地产带来的结构性问题。第二，在可控范围内，可口可乐基本上已经确定了中国市场各品类发展的优先次序，调整了组合中的投资方向，更加专注于含气饮料、果汁饮料、茶饮料等。

 
5

菲仕兰
营收503亿元，中国婴幼儿奶粉业务表现亮眼

 

2024年上半年，菲仕兰收入下降6.7%至64亿欧元（约合人民币503亿元），主要受牛奶价格下降和汇率影响，净利润增至1.83亿欧元（约合人民币14亿元）；运营现金流为3.97亿欧元（约合人民币31亿元）。值得称道的是，中国婴幼儿奶粉所属业务可以说是菲仕兰表现颇为亮眼的板块。

 

 

在“远征2030”战略提出后，菲仕兰被划分为七大业务集团，包括中国婴幼儿奶粉所在的专业营养，以及原料、欧洲等。今年上半年，专业营养是菲仕兰唯一一个收入、营业利润双增长的业务，也是营业利润率靠前的业务，而中国为该业务最大市场。中国美素佳儿品牌的积极势头，是上半年集团利润显著增长的原因之一。

 
菲仕兰财报显示，其专业营养业务在上半年进展良好，尤其是中国市场。期内，该业务营收同比增长4.8%至6.08亿欧元（约合人民币48亿元），销量略有增长；营业利润增长8.0%至1.35亿欧元（约合人民币11亿元），主要得益于中国内地和香港市场的“强劲增长”。

 

6

OTALY（噢麦力）
营收约29亿元，进驻中国10万家咖啡店

 

今年上半年，OATLY营收共计4.014亿美元（约合人民币29亿元），其中一季度收入为1.992亿美元，同比增长1.8%；二季度收入增长3.2%至2.022亿美元。分地区来看，欧洲和国际、北美市场收入获得增长，大中华区业务一季度出现预期内下滑，但在二季度的进展获得了高度认可。

截至2024年6月30日，OATLY在大中华区的成品销量分别为2400万升和1900万升，也就是说，这一数据对比去年同期获得了20%增长。OATLY表示，大中华区仍将努力提升效率和财务表现，只有这样才能持续为客户和消费者提供高品质的产品和服务。

 

 

目前，OATLY在中国已先后进驻超过10万家咖啡店。今年第二季度，餐饮服务在OATLY大中华区营收的占比为70%，而去年同期为55%。围绕咖啡店渠道，今年上半年做了更多扩张，不仅是拓宽、做深现有客户合作，也与新客户建立合作，如星巴克、COSTA咖啡、Tims天好咖啡、瑞幸咖啡等，积极上新燕麦咖啡等新品。

 
此外，OATLY也在不断创新，将燕麦奶和丰富水果相结合，并把它们推广至更多咖啡店。随着OATLY在咖啡店站稳脚跟，它如今也打算重点发力居家咖啡场景。比如家里本来就有咖啡机的消费者，配合机器品牌做搭配。在咖啡机以外，和咖啡粉、咖啡液品牌合作推出一个产品套装，给到消费者更便捷的选择。